О корректировке кредитов на справедливую стоимость. Как оценить долгосрочные и краткосрочные заемные средства при определении стоимости бизнеса Расчет амортизированной стоимости банковского кредита

Полученные кредиты и займы первоначально признают по справедливой стоимости. Последующий их учет производят по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной ставки процента.

Компании, привлекающие заемные средства, могут столкнуться с некоторыми сложностями при отражении их в учете и отчетности. Рассмотрим основные принципы раскрытия информации о кредитах и займах, полученных как на общие цели, так и под конкретные проекты.

Первоначальное признание кредитов и займов полученных

Согласно МСФО кредиты и займы полученные - это финансовые обязательства. Их отражение в учете и отчетности регламентируют стандарты МСФО (IAS) 32 и 39, а также МСФО (IFRS) 7 и 9. Первоначальное признание полученных кредитов и займов производится по справедливой стоимости, которая, как правило, соответствует сумме, указанной в договоре (см. пример ниже). Помимо этого, стоимость корректируют с учетом прямых затрат по сделке, которые не были бы понесены, если бы сделка не совершалась.

Пример 1

Компания получила кредит в банке на рыночных условиях сроком на 3 года. Сумма кредита - 100 млн руб. В кредитном договоре предусмотрена комиссия банка в размере 5 млн руб. В итоге фактически получено не 100, а 95 млн руб. Именно эта сумма должна быть признана справедливой стоимостью кредита на дату отражения операции в учете.

Фирма также может нести расходы на привлечение заемных средств (см. таблицу 1) до момента их фактического получения, но с большой вероятностью того, что кредит (заем) будет взят. В таком случае следует учитывать данные затраты как предоплату и при поступлении заемных средств списывать их в уменьшение суммы заимствования.

Таблица 1. Примеры прямых затрат по привлечению финансирования и способы их учета

Существуют и другие ситуации, когда справедливая стоимость финансового обязательства будет отличаться от договорной. Например, когда заемные средства привлекаются на нерыночных условиях:

• получен беспроцентный заем;
• проценты по кредиту существенно отличаются от рыночных ставок при прочих аналогичных условиях.

Согласно принципам МСФО (IAS) 39 ставка процента должна соответствовать кредитному рейтингу заимодавца и ставкам по аналогичным долговым инструментам. Критерии аналогичности: период и длительность кредита, валюта сделки, схема движения денежных средств, наличие залога (обеспечения, гарантии) и другие. Принципы МСФО вытекают из теории стоимости денег. Данная теория гласит, что сумма, полученная или уплаченная в будущем, стоит меньше, чем та же сумма, полученная или уплаченная в текущем периоде (из-за инфляции, рисков, возможности альтернативных доходов). Следовательно, текущую стоимость обязательства необходимо отражать с учетом того, что движение экономических выгод, заключенных в соответствующем обязательстве, отсрочено во времени. В этих целях проводится процедура дисконтирования, то есть приведения стоимости будущих денежных потоков к их текущему эквиваленту (см. пример ниже). Отметим, что дисконтирование не применяется в случае с краткосрочными финансовыми инструментами, поскольку эффект будет несущественным.

Пример 2

Фирма получила заем от своей материнской компании 01.01.2012 в размере 700 000 руб. сроком на 3 года. Ежегодная сумма процентов составляет 5% годовых от суммы основного долга. Ее выплачивают ежегодно, начисляя по методу простого процента. Средняя рыночная ставка процентов по привлеченным на аналогичных условиях кредитам и займам составляет 13,5% годовых.

Для определения справедливой стоимости займа необходимо продисконтировать все предстоящие выплаты по займу по рыночной ставке процента (см. таблицу 2).

где PV - приведенная стоимость;

FV - будущая стоимость;

r - рыночная процентная ставка;

n - количество периодов (дней, месяцев, лет).

Таблица 2. Дисконтирование предстоящих выплат по рыночной ставке процента

Дата	Выплаты по договору, руб.	Рыночная ставка, %		Дисконтированный денежный поток, руб.
31.12.2014
31.12.2014
31.12.2014
Итого:

Справедливая стоимость займа составляет 560 696 руб.

Между справедливой стоимостью и суммой договора существует разница, поэтому в момент первоначального признания возникает прибыль. В учете сделаны следующие записи:

ДЕБЕТ счета «Денежные средства»

– 700 000 руб.

КРЕДИТ счета «Заем полученный»

– 560 696 руб.

КРЕДИТ счета «Доход»

– 139 304 руб. (700 000 – 560 696)

Последующий учет кредитов и займов полученных

Последующий учет кредитов и займов полученных производится по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной ставки процента. Амортизированная стоимость складывается:

• из суммы финансового обязательства при первоначальном признании;
• выплат основной суммы долга;
• накопленной с использованием метода эффективной ставки процента амортизации разницы между первоначальной стоимостью и суммой к погашению.

Метод эффективной ставки процента - это признание процентных расходов в течение периода кредитования с целью обеспечения постоянной процентной ставки в каждом периоде. По сути, данный метод аналогичен начислению сложных процентов. Эффективная ставка процента - это ставка, которая дисконтирует будущие денежные выплаты в течение ожидаемого срока кредита до справедливой стоимости кредита (займа). Как правило, ставка процента по банковскому кредиту, указанная в договоре, соответствует эффективной ставке процента. В случае с нерыночными условиями сделки финансовому специалисту необходимо использовать профессиональное суждение для определения ее величины и обосновать свой расчет.

Пример 3

В начале 2012 г. фирма получила беспроцентный заем в размере 15 млн руб. Она обязана погасить его в течение 5 лет равными долями. Рыночная ставка процента - 13,5%.

Первоначальную стоимость займа определяют путем дисконтирования аналогично предыдущему примеру (см. таблицу 3).

Таблица 3. Расчет первоначальной стоимости займа путем дисконтирования

Выплаты по договору, тыс. руб.	Рыночная ставка, %		Дисконтированный денежный поток, тыс. руб.
Итого:

Проценты рассчитывают с учетом погашения и амортизации разницы между первоначальной стоимостью и суммой к погашению (см. таблицу 4).

Таблица 4. Расчет процентов

	Балансовая стоимость кредита на начало периода, тыс. руб.	Проценты по кредиту, тыс. руб.	Выплаты основного долга, тыс. руб.	Балансовая стоимость кредита на конец периода, тыс. руб.
		(3) = (2) × 13,5%		(5) = (2) + (3) + (4)

В отчете о прибылях и убытках за 2012 г. указана сумма процентного расхода - 1407 тыс. руб.

Капитализация затрат по кредитам и займам

В международной практике (МСФО (IAS) 23) так же, как и в РСБУ, капитализируются затраты по кредитам и займам, связанным с приобретением, строительством или производством активов. Основное отличие от российских стандартов заключается в том, что согласно МСФО к затратам по займам относятся проценты, рассчитанные по методу эффективной ставки процента, процентные платежи по договорам финансовой аренды и курсовые разницы по процентам.

Требования МСФО к квалифицируемому активу:

• актив не отражается по справедливой стоимости;
• подготовка актива к использованию требует значительного времени.

Дата начала капитализации наступает, когда:

• компания несет расходы, связанные с квалифицируемым активом;
• компания несет затраты по займам (начисляется процентный расход);
• предпринимаются действия, необходимые для подготовки актива к предполагаемому использованию.

Капитализация затрат по займам продолжается до даты, когда актив готов к использованию.

Капитализированные затраты по займам рассчитываются на основе средней стоимости финансирования (см. пример ниже). Исключение составляют случаи, когда средства получены непосредственно для приобретения или создания квалифицируемого актива. По таким заимствованиям капитализируются все фактические затраты, которые отражают за вычетом любого инвестиционного дохода от временного инвестирования заемных средств. Также отметим, что к квалифицируемому активу относятся авансы, выданные под незавершенное строительство, то есть проценты могут капитализироваться и в состав авансов.

Пример 4

01.07.2012 компания заключила договор на сооружение производственной линии на сумму 22 млн руб. Объект был построен в течение года. За это время строительной организации было перечислено:

• 01.07.2012 - 2 млн руб.;
• 30.09.2012 - 6 млн руб.;
• 31.03.2013 - 10 млн руб.;
• 30.06.2013 - 4 млн руб.

Фирма привлекала кредит в размере 7 млн руб. по ставке 10% годовых непосредственно на финансирование строительства, а также два кредита на общие цели в размере 10 и 15 млн руб. по ставке 12,5% и 10% годовых соответственно.

Средневзвешенная сумма кредитов общего назначения составляет (см. таблицу 5):

Таблица 5. Расчет средневзвешенной суммы кредитов общего назначения

Дата	Затраты, тыс. руб.	Сумма, относящаяся на целевые кредиты, тыс. руб.	Сумма, относящаяся на кредиты общего назначения, тыс. руб.	Средневзвешенная сумма кредитов общего назначения, тыс. руб.
01.07.2012
30.09.2012				1000 × 9/12
31.03.2013				10 000 × 3/12
30.06.2013				2000 × 0/12
Итого:

Ставка капитализации равна:

12,5% × (10 000: (10 000 + 15 000)) тыс. руб. + 10% × (15 000: (10 000 + 15 000)) тыс. руб. = 11%

Сумма капитализируемых процентов по займу общего назначения составила:

3250 тыс. руб. × 11% = 357,5 тыс. руб.

Сумма капитализируемых процентов по целевому займу:

7000 тыс. руб. × 11% = 770 тыс. руб.

Общая сумма капитализируемых затрат:

357,5 + 770 = 1057,5 тыс. руб.

Прекращение признания

Прекращение признания финансового обязательства (или его части) происходит:

• когда оно погашено (то есть указанное в договоре обязательство исполнено или аннулировано);
• срок его действия истек.

Прибыль или убыток от выбытия финансовых обязательств определяется как разница между балансовой стоимостью обязательства и суммой выплаченного возмещения. Результат отражают в составе отчета о прибылях и убытках как финансовый доход или расход.

Прекращение признания также происходит при существенном пересмотре условий сделки. В этом случае предыдущее финансовое обязательство списывается по балансовой стоимости и признается новое по справедливой стоимости с учетом измененной ставки. Разница формирует прибыль или убыток.

Представление в отчетности

Для качественного отражения в отчетности финансовых обязательств необходимо сделать множество раскрытий. Во-первых, в самом отчете о финансовом положении необходимо разделить полученные займы на краткосрочные и долгосрочные, а также включить текущую часть долгосрочных кредитов в краткосрочные обязательства (МСФО (IAS) 1).

Пример

Воспользуемся условием примера 3. При составлении отчетности на 31.12.2013 краткосрочная часть займа составит 3000 тыс. руб., а долгосрочная - 4024 тыс. руб. (7024 – 3000).

Во-вторых, согласно требованиям МСФО к финансовым обязательствам относятся также векселя и облигации выданные, обязательства по договорам продажи с обратным выкупом и обязательства по финансовой аренде. Поэтому стоимость данных инструментов включается в сумму кредитов и займов наравне с банковскими овердрафтами и срочными кредитами и займами. В соответствующем примечании к отчетности раскрывается информация по каждому виду отдельно.

В-третьих, приводится информация не только о балансовой стоимости полученных кредитов и займов, но и об их справедливой стоимости, если она отличается от балансовой. Далее указывают информацию об обеспечениях и гарантиях выданных, переданных в залог основных средствах, запасах и инвестиционной собственности.

При необходимости раскрывают информацию о соблюдении или несоблюдении условий кредитных договоров, а именно:

• данные о дефолтах в течение отчетного периода;
• сумму задолженности по займам, по которым произошел дефолт;
• был ли дефолт устранен, или условия задолженности по займам были пересмотрены.

Управление финансовыми рисками

Значительная часть раскрытий в отчетности должна быть сделана относительно управления финансовыми рисками, как того требует МСФО (IFRS) 7. Финансовый риск, возникающий в связи с заемными средствами, включает в себя валютный риск, риск изменения процентной ставки, кредитный риск и риск ликвидности. Рассмотрим каждое раскрытие.

Раскрытия по валютному риску

Кредиты и займы должны быть представлены с разбивкой по валютам в числе прочих финансовых активов и обязательств. На практике данные раскрытия делают в табличном виде (см. таблицу 6).

Таблица 6. Образец раскрытия по валютному риску

Кроме того, рассчитывают суммы возможного изменения величины обязательств, выраженных в иностранной валюте, при изменении курса валют (укреплении/ослаблении валюты отчетности на 10%).

Раскрытия по процентному риску

Общий анализ процентного риска по кредитам и займам приводят в табличной форме в разбивке по датам пересмотра процентных ставок в соответствии с договорами или сроками погашения, в зависимости от того, какая из указанных дат является более ранней (см. таблицу 7).

Таблица 7. Образец раскрытия по процентному риску

Дополнительно следует раскрыть возможное влияние изменения процентных ставок на прибыль и прочие компоненты капитала.

Раскрытия по риску ликвидности

В данном разделе необходимо представить недисконтированные финансовые обязательства по срокам погашения, включая будущие выплаты основной суммы и процентов.

Рассмотрим пример раскрытия финансовых рисков (см. пример ниже).

Пример

Компания старается поддерживать устойчивую базу финансирования, состоящую преимущественно из заемных средств и кредиторской задолженности по основной деятельности. Поэтому она контролирует позицию по ликвидности и регулярно проводит оценку возможного эффекта от возникновения неблагоприятных рыночных условий. Приведенная ниже таблица 8 показывает распределение обязательств по состоянию на 31.12.2013 по договорным срокам, оставшимся до погашения. Суммы сроков погашения, раскрытые в таблице 8, представляют контрактные недисконтированные денежные потоки.

В тысячах российских рублей	До востребования и в срок менее 1 мес.	От 1 до 3 мес.	От 3 до 12 мес.	От 12 мес. до 5 лет	Свыше 5 лет	Итого
Обязательства*
Банковские овердрафты (Примечание XX)
Срочные займы (Примечание XX)
Кредиторская задолженность
Итого будущие платежи, включая будущие выплаты основной суммы и процентов						1 121 503

* Суммы в отчете о финансовом положении могут отличаться от суммы в примечании, поскольку могут быть рассчитаны с учетом временной стоимости денег для отражения по справедливой стоимости.

По всем табличным данным должна быть представлена сопоставимая информация, то есть на текущую и предыдущую отчетную дату (или за текущий и предыдущий отчетный период). Помимо стоимостных показателей компания должна раскрывать политику управления финансовыми рисками (мониторинг процентных ставок, контроль прогнозов движения денежных средств, хеджирование и прочие процедуры), а также раскрывать свою оценку существенности риска (см. пример ниже).

Пример

Фрагмент раскрытия в отчетности политики управления финансовыми рисками:

«Валютный риск оценивается ежемесячно с использованием анализа чувствительности и поддерживается в рамках параметров, утвержденных в соответствии с политикой Компании.

Компания проводит анализ подверженности риску изменения процентных ставок, включая моделирование различных сценариев для оценки влияния изменения процентной ставки на размер годовой прибыли до налогообложения.

Компания обладает развитой системой управления риском ликвидности для управления краткосрочным, среднесрочным и долгосрочным финансированием.

Компания контролирует риск ликвидности за счет поддержания достаточных резервов, банковских кредитных линий и резервных заемных средств. Руководство осуществляет постоянный мониторинг прогнозируемых и фактических денежных потоков и анализирует графики погашения финансовых активов и обязательств, а также осуществляет ежегодные процедуры детального бюджетирования».

События после окончания отчетного периода

Согласно МСФО (IAS) 10 существенные события, произошедшие после отчетной даты, но до выпуска отчетности, должны быть раскрыты. В части кредитов и займов могут потребоваться следующие комментарии.

Объединение бизнеса

Если производились сделки по объединению бизнеса (как до, так и после отчетной даты), необходимо указать справедливую стоимость приобретенных кредитов и займов.

Рефинансирование

Необходимо раскрыть информацию о следующих событиях, если они имели место:

• рефинансирование займов на долгосрочной основе;
• устранение нарушения условий долгосрочного договора займа;
• получение от кредитора отсрочки для устранения нарушения условий долгосрочного договора займа на срок не менее 12 месяцев после отчетной даты.

Как может показаться на первый взгляд, отличия в учете полученных кредитов и займов по МСФО от РСБУ незначительны. Однако практика показывает, что есть существенные расхождения. Поэтому целесообразно вести отдельные регистры учета кредитов и займов в соответствии с МСФО. Для этого вполне подойдут электронные таблицы Excel. Важным моментом является качественный сбор и внесение в регистры всей необходимой информации, позволяющей сформировать не только данные для расчета балансовых показателей и элементов расходов, но и всех необходимых раскрытий.

Кредитные операции - это основные операции банка и основная статья процентных доходов. Правильная кредитная политика банка позволяет минимизировать кредитные риски, увеличить количество клиентов банка по различным сегментам кредитования. Достоверное отражение информации о кредитных требованиях в финансовой отчетности банка по МСФО - лучший инструмент надзора за собственной деятельностью.

Методика отражения кредитных требований в финансовой отчетности банков по МСФО основывается на учетной политике банка.

Основные элементы учетной политики банка по МСФО включают в себя следующие вопросы:

• классификация кредитов и условных обязательств кредитного характера согласно принципам IAS 1, 10, 21, 30, 32, 37, 39;
• условия первоначального признания, изложенные в IAS 39;
• последующая оценка согласно принципам IAS 39;
• признание процентных доходов, определение нерыночных процентных ставок согласно принципам IAS 18, 39;
• проведение теста на обесценение кредитных требований, установленного IAS 39;
• расчет отложенных налогов по кредитным операциям в соответствии с IAS 12;
• этапы трансформации ссудной задолженности в соответствии с внутренним регламентом банка;
• раскрытие информации в примечаниях к финансовой отчетности в соответствии с IAS 10, 14, 21, 29, 30, 32, 37, 39.

Классификация кредитов

«Предоставленные кредиты» - это финансовые активы кредитной организации, предоставленные в виде денежных средств или иных активов непосредственно заемщику, за исключением тех случаев, когда они предоставляются в целях немедленной их переуступки в самое ближайшее время или в краткосрочной перспективе.

Кредиты, предоставленные Банком в виде денежных средств непосредственно заемщику или организатору синдицированного кредита (кроме тех, которые предоставлены с намерением немедленной или скорой продажи и отражаются как торговые активы), классифицируются как предоставленные кредиты и авансы.

По строке «Средства в других банках» баланса по МСФО Банк отражает выданные кредиты и размещенные депозиты в других кредитных организациях, а также остатки по корреспондентским счетам ностро, не приравненные к эквивалентам денежных средств.

По строке «Кредиты и авансы клиентов» баланса по МСФО Банк отражает выданные кредиты и приравненную к ней ссудную задолженность, если заемщик (контрагент по сделке) не является кредитной организацией.

Учтенные векселя Банк классифицирует в категорию «Предоставленные кредиты и авансы», если вексель приобретен у векселедателя и отсутствуют намерения продавать вексель (отчуждать по иным основаниям до момента погашения векселя) в течение 6 месяцев (180 календарных дней) с даты приобретения. Мотивированное суждение по данному вопросу формируется ответственным специалистом Банка путем включения информации о приобретенных векселях, числящихся в балансе Банка по МСФО на отчетную или промежуточную отчетную дату, в соответствующую вспомогательную трансформационную таблицу.

Сделки по договорам продажи и обратного выкупа («репо») рассматриваются как операции привлечения средств под обеспечение ценных бумаг. Ценные бумаги, проданные по договорам продажи и обратного выкупа, включаются в категории «Торговые ценные бумаги», «Инвестиционные ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи» либо «Инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения» по МСФО в зависимости от типа операции. Соответствующие обязательства отражаются по строке «Средства других банков» или «Прочие заемные средства».

Ценные бумаги, приобретенные по договорам с обязательством обратной продажи («обратные репо»), учитываются как средства в других банках или кредиты и авансы клиентам. Разница между ценой продажи и ценой обратного выкупа учитывается как проценты и начисляется на протяжении всего срока действия договора «репо» по методу эффективной доходности.

Ценные бумаги, предоставленные Банком в качестве займа контрагентам, продолжают отражаться как ценные бумаги в финансовой отчетности Банка.

Ценные бумаги, полученные в качестве займа, не отражаются в финансовой отчетности. В случае если эти ценные бумаги реализуются третьим сторонам, финансовый результат от приобретения и продажи этих ценных бумаг отражается в отчете о прибылях и убытках как доходы за вычетом расходов от операций с торговыми ценными бумагами. Обязательство по возврату данных ценных бумаг отражается по справедливой стоимости как торговое обязательство.

Условия первоначального признания

Предоставленные кредиты и авансы отражаются, начиная с момента выдачи денежных средств заемщикам.

Изначально предоставленные кредиты и авансы отражаются по первоначальной стоимости, которая представляет собой справедливую стоимость предоставленного кредита.

Последующая оценка

В дальнейшем предоставленные кредиты и авансы сроком погашения более одного календарного года учитываются в сумме амортизированных затрат за вычетом резерва под обесценение кредитов.

Под амортизированными затратами понимается стоимость финансового актива, определенная при первоначальном признании, за вычетом выплат основной суммы долга плюс или минус начисленная амортизация разницы между первоначальной стоимостью и стоимостью на момент погашения.

Амортизация начисляется при применении метода эффективной первоначальной ставки процента.

Эффективная первоначальная ставка процента - это ставка процента, применяемая при точном дисконтировании ожидаемой суммы будущих денежных потоков до даты первоначального признания или отчетной даты.

Эффективная первоначальная ставка процента рассчитывается по формуле:

i = (FV/PV) 1/n – 1,

где PV - сумма фактически выданных денежных средств;

FV - сумма финансового инструмента (кредита) при погашении при условии погашения кредита одним платежом (проценты за весь срок плюс основная сумма долга);

i - эффективная первоначальная ставка дисконтирования;

n - период дисконтирования;

n = t/365, где t - количество дней с даты выдачи кредита по дату погашения.

Если по финансовому инструменту (кредиту) по условиям сделки предусмотрен не один, а несколько потоков денег после даты выдачи денежных средств заемщику, то эффективная первоначальная ставка процента рассчитывается с помощью специальных компьютерных программ, например c использованием финансовой функции в Microsoft Excel «внутренняя ставка доходности».

Начисление амортизации разницы между первоначальной стоимостью и стоимостью на момент погашения определяется по формуле наращения процентов по эффективной (сложной) первоначальной ставке процента.

Предоставленные кредиты и авансы могут не учитываться по амортизированным затратам в следующих случаях:

• если исходя из условий, действующих на отчетную дату, не удается достоверно определить сумму будущего потока денег;
• если по кредитам не корректируется первоначальная стоимость в связи с нерыночностью процентных ставок.

Если кредит не оценивается по амортизированной стоимости, то он подлежит отражению в балансе по МСФО по номинальной стоимости плюс начисленные неполученные проценты по условиям сделки или кредитного договора. В данном случае Банк руководствуется мнением о несущественности различий между суммами процентов, начисленных по эффективной первоначальной ставке процента, и суммами процентов, начисленных по простой ставке процента по условиям сделки или кредитного договора.

Признание процентных доходов, определение нерыночных процентных ставок согласно принципам IAS 18, 39

Кредиты, предоставленные по процентным ставкам, отличным от рыночных процентных ставок, оцениваются на дату выдачи по справедливой стоимости, которая представляет собой будущие процентные платежи и сумму основного долга, дисконтированные с учетом рыночных процентных ставок для аналогичных кредитов. Разница между справедливой стоимостью и номинальной стоимостью кредита отражается в отчете о прибылях и убытках как доход от предоставления активов по ставкам выше рыночных или как расход от предоставления активов по ставкам ниже рыночных. Впоследствии балансовая стоимость этих кредитов корректируется с учетом амортизации дохода/расхода по предоставленному кредиту, и соответствующий доход отражается в отчете о прибылях и убытках с использованием метода эффективной доходности.

При расчете сумм корректировок по кредитам, предоставленным по процентным ставкам, отличным от рыночных процентных ставок, банк производит следующие расчеты по:

• определению новой первоначальной справедливой стоимости;
• определению суммы корректировки первоначальной стоимости кредита;
• начислению процентов на отчетную (промежуточную отчетную) дату.

Определение новой первоначальной справедливой стоимости производится по формуле:

PV = е (FVk/(1 + i) n),

где PV - новая первоначальная справедливая стоимость кредита;

FV - будущий поток денежных средств;

k - номер соответствующего потока денег по условиям выпуска финансового инструмента (кредитного договора) (например, транш процентов, транш основного долга и др.);

i - рыночная ставка процента, действующая на дату выпуска финансового инструмента (дату выдачи кредита).

Если по условиям выпуска финансового инструмента (кредитного договора) процентная ставка изменяется при изменении каких-либо внешних условий (например, ставки рефинансирования, устанавливаемой Центральным банком Российской Федерации), то под рыночной ставкой процента понимается ставка, действующая не на дату выпуска финансового инструмента (дату выдачи кредита), а на отчетную (промежуточную отчетную) дату;

n - период дисконтирования;

n = t/365, где t - количество дней с даты выдачи кредита по дату соответствующего (k-го) потока денег.

Уполномоченный специалист Банка формирует мотивированное суждение о размере рыночной ставки процента при заполнении соответствующей разработочной вспомогательной таблицы.

Расчет суммы корректировки первоначальной стоимости кредита определяется как разница между новой первоначальной справедливой стоимостью и фактически выданными денежными средствами.

Сумма корректировки отражается в отчете о прибылях и убытках по строке «Доходы/расходы от предоставления активов по ставкам выше/ниже рыночных».

После корректировки первоначальной стоимости кредита проценты на отчетную или промежуточную отчетную дату начисляются от новой первоначальной справедливой стоимости кредита по рыночной ставке процента, примененной для определения новой первоначальной справедливой стоимости.

Если по условиям кредитного договора после даты первоначального признания предусмотрен приток денег в дату погашения основного долга, когда заемщик уплачивает основной долг и проценты одним траншем, то начисление процентов на отчетную или промежуточную отчетную дату осуществляется по формуле:

E% = PV ґ (1 + i) n – PV,

где E% - сумма процентов на отчетную (промежуточную отчетную) дату;

PV - новая первоначальная справедливая стоимость кредита;

i - рыночная ставка процента, действующая на дату выпуска финансового инструмента (дату выдачи кредита), примененная для определения новой первоначальной справедливой стоимости кредита;

n - период начисления;

n = t/365, где t - количество дней с даты выдачи кредита по отчетную (промежуточную отчетную) дату.

Если по условиям выпуска кредитного договора после даты первоначального признания предусмотрено погашение процентов и основного долга траншами, то начисление процентов на отчетную или промежуточную отчетную дату осуществляется по формуле, описанной выше, но с разбивкой по периодам:

• с даты выдачи кредита по первую дату платежа;
• с первой даты платежа по вторую дату платежа и т.д.

Следует обратить внимание на некоторые методы определения нерыночной ставки, когда специалисты банка трактуют общие выплаты по обслуживанию кредита, которые включают проценты по кредиту по ставкам ниже рыночных, оплату услуг по открытию и ведению ссудного счета, как рыночную ставку. Эти доходы носят различный характер, и их нельзя брать в расчет рыночной процентной ставки выдачи кредита.

Проведение теста на обесценение кредитных требований

Резерв под обесценение кредитов формируется при наличии объективных данных, свидетельствующих о том, что банк не сможет получить суммы, причитающиеся к выплате в соответствии с первоначальными условиями кредитного соглашения.

Если кредит учитывается по амортизированным затратам, то сумма резерва представляет собой разницу между балансовой и оценочной возмещаемой стоимостью кредита, рассчитанной как текущая стоимость ожидаемых денежных потоков, включая суммы, возмещаемые по гарантиям и обеспечению, дисконтированные с использованием эффективной первоначальной процентной ставки по данному кредиту.

Если по кредиту корректировалась первоначальная стоимость, то вместо эффективной первоначальной процентной ставки следует использовать рыночную ставку процента, примененную для определения новой первоначальной справедливой стоимости кредита.

Если кредит не учитывается по амортизированным затратам, то возмещаемая стоимость кредита представляет собой балансовую стоимость кредита на отчетную или промежуточную отчетную дату минус сумма резерва. Возмещаемая стоимость не дисконтируется.

Резерв под обесценение кредитов также включает потенциальные убытки по кредитам, которые объективно присутствуют в кредитном портфеле на отчетную дату. Такие убытки оцениваются на основании понесенных убытков прошлых лет по каждому компоненту кредитного портфеля, кредитных рейтингов, присвоенных заемщикам, а также оценки текущих экономических условий, в которых данные заемщики осуществляют свою деятельность.

Кредиты, погашение которых невозможно, списываются за счет сформированного на балансе соответствующего резерва под обесценение. Списание осуществляется только после завершения всех необходимых процедур и определения суммы убытка.

Восстановление ранее списанных сумм отражается по кредиту строки «Резерв под обесценение кредитов» в отчете о прибылях и убытках.

Этапы трансформации

Этапы трансформации ссудной задолженности определяются в соответствии с внутренним регламентом банка и включают в себя, кроме реклассификации счетов, составление профессиональных суждений уполномоченными сотрудниками Банка, а также перечень типовых корректировок по данному разделу.

В качестве примера можно привести корректировки, касающиеся создания резерва на возможные потери по ссудам клиентам по МСФО:

Д-т ОПУ «Резерв под обесценение кредитов»

Д-т «Нераспределенная прибыль отчетного года»

К-т «Резерв под обесценение средств в других банках».

Корректировка по наращению процентов по векселям, классифицированным в «Кредиты и авансы клиентам», отражается следующим образом:

Д-т «Наращенные процентные доходы»

К-т «Нераспределенная прибыль отчетного года»

К-т ОПУ «Кредиты и авансы клиентам (Процентные доходы)».

Раскрытие информации в примеxаниях к финансовой отчетности

Раскрытие информации в примечаниях к финансовой отчетности производится в соответствии с принципами, изложенными в IAS 10, 14, 21, 29, 30, 32, 37, 39.

В качестве примера требований к рас-крытию информации финансовой отчетности в статье приводятся требования, изложенные в IAS 10, 32, 37.

Раскрытию в качестве некорректирующих событий в соответствии с IAS 10 подлежат следующие события:

• рефинансирование на долгосрочной основе;
• устранение нарушения долгосрочного кредитного договора;
• получение от кредитора отсрочки для устранения нарушения долгосрочного кредитного договора на срок не менее 12 месяцев после отчетной даты.

Банк должен раскрывать следующую информацию по каждому классу условных обязательств, кроме случаев, когда отток ресурсов в результате урегулирования маловероятен:

• краткое описание характера условного обязательства;
• если возможно, также указать оценку финансовых последствий и признаки неопределенности в отношении суммы или сроков любого оттока ресурсов.

В случаях, когда создание резерва предстоящих расходов и платежей и возникновение условных обязательств объясняются одними и теми же обстоятельствами, необходимо указать связь между резервом и условными обязательствами.

В исключительно редких случаях рас-крытие некоторой или всей информации, предусмотренное IAS 37 параграфы 86–89 (пункты 1 и 3 выше), может нанести серьезный ущерб положению банка в споре с другими сторонами в отношении условного обязательства или условного актива.

В таких случаях не требуется раскрывать информацию, однако Банк должен указать следующее:

• общий характер условных событий;
• тот факт, что информация не была раскрыта;
• причину отказа от раскрытия такой информации.

Целью раскрытия информации в соответствии с IAS 32 является помощь пользователям в понимании значимости финансовых инструментов для финансового положения компании, результатов ее деятельности и денежных потоков, а также помощь пользователям в оценке сумм, сроков и определенности будущих денежных потоков, связанных с этими инструментами.

IAS 32 не устанавливает требований к формату раскрываемой информации или к ее положению в финансовой отчетности.

Если эта информация раскрывается в основных формах финансовой отчетности, нет необходимости повторять ее в примечаниях к финансовой отчетности. Раскрываемая информация может включать описательные и количественные данные в зависимости от характера инструментов и их значения для компании.

Для каждого класса финансовых активов, финансовых обязательств и долевых инструментов необходимо раскрыть информацию об объеме и характере финансовых инструментов, включая их существенные условия, которые могут повлиять на сумму, сроки и определенность будущих денежных потоков.

Контрактные условия проведения операций с финансовыми инструментами влияют на сумму, сроки и определенность будущих денежных потоков и платежи сторон. Если финансовые инструменты, индивидуально или в совокупности, имеют большую значимость для будущего финансового положения Банка или ее будущих операционных результатов, необходимо раскрывать информацию об условиях финансовых инструментов. Если ни один из финансовых инструментов отдельно не является существенным для будущих денежных потоков Банка, основные характеристики инструментов рас-крываются по соответствующим категориям аналогичных инструментов.

В примечаниях к финансовой отчетности должна раскрываться информация о финансовых инструментах, которыми владеет Банк, создающих потенциально существенные финансовые риски, описанные в IAS 32 (п. 52).

К ним относятся: рыночный риск, который включает валютный риск, риск влияния изменений ставок процента на справедливую стоимость и ценовой риск, а также кредитный риск, риск ликвидности и риск влияния изменений ставок процента на денежные потоки.

Г.М. Попова ОАО «Крайинвестбанк»

"Бухгалтерия и банки", 2005, N 4

Учет выданных кредитов и дебиторской задолженности ведется в соответствии с МСФО 32 "Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации" и МСФО 39 "Финансовые инструменты: признание и оценка".

Согласно классификации финансовых активов по МСФО 39, кредитами считаются все выданные и приобретенные банком кредиты и имеющаяся у него дебиторская задолженность, кроме тех, которые держатся для продажи.

Признание и прекращение признания кредитов

Банк признает в отчетности кредиты, когда он становится стороной по договору в отношении данного кредита. Признание и прекращение признания операций приобретения и выбытия кредитов осуществляются на дату совершения сделки или дату расчетов.

Используемый метод применяется последовательно в отношении всех операций приобретения и выбытия кредитов.

Признание кредитов прекращается, когда:

• кредит погашен;
• кредит списан;
• кредит передан.

При совершении операций с кредитами осуществляется оценка того, состоялась ли их передача и, если она состоялась, допускается ли последующее прекращение признания переданных кредитов. Если практически все риски и выгоды от кредита переданы, то их признание прекращается.

Если банк передает другому лицу контроль над кредитными требованиями, но при этом получает новый финансовый актив и (или) принимает на себя новое финансовое обязательство, то признаются новый финансовый актив или обязательство по справедливой стоимости, а также доходы или расходы от этой операции в размере разницы между: а) выручкой и б) суммой балансовой стоимости проданных кредитных требований и справедливой стоимости принятого на себя нового финансового обязательства.

Оценка стоимости кредитов Первоначальная оценка

Кредиты первоначально оцениваются по справедливой стоимости.

Выдача кредитов учитывается следующей проводкой:

Д-т - выданные кредиты,

К-т - денежные средства.

Для кредитов, выданных по рыночным процентным ставкам, справедливая стоимость состоит из суммы выданного кредита и фактических затрат по совершению данных сделок за вычетом комиссионных доходов за предоставление кредита.

Пример 1 . Первоначальное признание кредитов

Банк выдал кредит в сумме 1 000 000 долл. США. За выдачу кредита банк берет от заемщика комиссионные в размере 1% от суммы кредита. Банк платил сторонней оценочной компании 5000 долл. США для оценки залога, полученного под этот кредит.

Сумма балансовой стоимости кредита на момент его выдачи составит 995 000 долл. США (1 000 000 + 5000 - 1 000 000 х 1%).

Д-т - выданные кредиты (справедливая стоимость) - 995 000 долл.,

К-т - обязательство по предоставленным оценочным услугам - 5000 долл.,

К-т - денежные средства (сумма предоставленных денежных средств) - 990 000 долл.

Справедливая стоимость кредитов, выданных не по рыночным ставкам (ниже или выше), определяется путем дисконтирования ожидаемых денежных потоков по рыночной процентной ставке по аналогичным кредитам.

Разница между суммой предоставленных денежных средств и справедливой стоимостью кредитов признается расходом или доходом.

При выдаче кредитов по ставкам ниже рыночных производится следующая проводка:

Д-т - убыток от выдачи кредитов по ставкам ниже рыночных,

К-т - денежные средства (сумма предоставленных денежных средств).

При выдаче кредитов по ставкам выше рыночных производится следующая проводка:

Д-т - выданные кредиты (дисконтированная сумма по рыночной процентной ставке),

К-т - денежные средства (сумма предоставленных денежных средств),

К-т - прибыль от выдачи кредитов по ставкам выше рыночных.

Последующая оценка

После первоначального признания все кредиты оцениваются по их амортизированной стоимости на дату переоценки или составления отчетности.

Амортизированная стоимость

Амортизированная стоимость кредита - это стоимость кредита, определенная при первоначальном признании, за вычетом выплат основной суммы долга плюс или минус начисленная амортизация разницы между первоначальной стоимостью и стоимостью на момент погашения минус частичное списание суммы основного долга.

Обесценение и безнадежную задолженность можно оценивать и признавать в индивидуальном порядке применительно к кредитам, которые сами по себе являются значительными. Обесценение и безнадежная задолженность также могут оцениваться и признаваться в целом для группы схожих кредитов. Следует учитывать, что на момент выдачи кредита или группы кредитов резерв (общий резерв) под обесценение не создается, так как одна выдача кредита не может привести к обесценению. Если по схожим кредитам банк понес убытки в определенном размере, то эти ожидаемые убытки учитываются в ожидаемых денежных потоках.

Кредит считается обесцененным, если его возмещаемая стоимость меньше балансовой стоимости.

К объективным данным, свидетельствующим об обесценении кредитов, относится следующая информация:

• значительные финансовые трудности заемщика;
• фактическое нарушение условий кредитного договора, например отказ или уклонение от уплаты процентов или основной суммы долга;
• предоставление банком льготных условий по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заемщика, на что банк не решился бы ни при каких других обстоятельствах;
• высокая вероятность банкротства или финансовой реорганизации заемщика;
• признание убытка от обесценения данного кредита в финансовой отчетности за предыдущий период;
• ухудшение рейтинга кредитоспособности компании заемщика само по себе не свидетельствует об обесценении, хотя оно может служить доказательством обесценения с учетом другой доступной информации;
• ретроспективный анализ сроков погашения дебиторской задолженности, показывающий, что всю номинальную сумму дебиторской задолженности взыскать не удастся.

Возмещаемая стоимость

Возмещаемая стоимость - это настоящая (текущая) стоимость ожидаемых денежных потоков от кредита, дисконтированных по первоначальной эффективной ставке кредита.

В случае если по выданным кредитам банк получил залог, гарантию или другое обеспечение, то при расчете возмещаемой стоимости денежные потоки от реализации обеспечения должны быть учтены.

Эффективная процентная ставка

Эффективная процентная ставка - это процентная ставка, которая требуется для точного дисконтирования всех будущих денежных потоков по кредитным требованиям в течение срока их действия до их текущей балансовой стоимости.

Если процентная ставка по кредиту является переменной, то в целях дисконтирования применяется текущая эффективная процентная ставка, установленная в соответствии с договором. Вместо проведения таких расчетов справедливой стоимости банк может оценить обесценение финансового актива на основе справедливой стоимости кредита, используя при этом имеющуюся на данный момент рыночную цену, если для этого кредита существует активный рынок.

Разница между возмещаемой и балансовой стоимостью является суммой обесценения и относится на расходы путем создания резерва на возможные потери.

На сумму рассчитанного обесценения производится следующая проводка:

Д-т - расходы на создание резервов под обесценение кредитов,

К-т - резервы под обесценение кредитов.

В тех случаях, когда после признания обесценения балансовая стоимость восстанавливается (возмещаемая стоимость больше балансовой стоимости), производится снижение резервов под обесценение за счет доходов отчетного периода.

На сумму восстановления кредита производится следующая проводка:

К-т - доходы от восстановления стоимости кредитов.

По безнадежным кредитам создается резерв в размере 100% от суммы кредита.

Кредиты списываются, когда от них не ожидается получения экономических выгод. Списание безнадежных кредитов производится следующей проводкой:

Д-т - резервы под обесценение кредитов,

К-т - выданные кредиты.

Восстановление ранее списанных кредитов отражается в доходах банка следующей проводкой:

Д-т - денежные средства,

К-т - доходы от восстановления списанных кредитов.

Признание процентного дохода

Процентный доход признается по всем кредитам, включая обесцененные и просроченные кредиты. Начисление процентного дохода производится путем применения эффективной процентной ставки к балансовой стоимости кредита.

Сумма начисленного процентного дохода определяется следующей формулой:

Балансовая стоимость на начало периода х эффективная процентная ставка в год / количество периодов.

В качестве эффективной процентной ставки применяется первоначальная эффективная процентная ставка.

Признание процентного дохода производится следующей проводкой:

Д-т - начисленные проценты к получению,

К-т - процентный доход.

Пример 2 . Обесценение кредитов (табл. 1)

Таблица 1

Год	Денежные потоки по договору	Процент потерь денежных потоков за год	Ожидаемые денежные потоки Колонка 2 х колонка 3	Эффективная процентная ставка ВСД колонка 4	Настоящая стоимость ЧПС колонка 5 и колонка 4	Обесценение Дельта колонки 6
1	2	3	4	5	6	7
1 янв. 2001 г.	-10 000		-10 000	10,21%	10 000,00
31 дек. 2001 г.	1 200	0,01	1 188		9 833,29	166,71
31 дек. 2002 г.	1 200	0,02	1 176		9 661,55	171,74
31 дек. 2003 г.	1 200	0,05	1 140		9 508,28	153,28
31 дек. 2004 г.	1 200	0,07	1 116		9 363,35	144,93
31 дек. 2005 г.	1 200	0,07	1 116		9 203,62	159,73
31 дек. 2006 г.	1 200	0,09	1 092		9 051,58	152,04
31 дек. 2007 г.	1 200	0,11	1 068		8 908,01	143,57
31 дек. 2008 г.	1 200	0,13	1 044		8 773,77	134,23
31 дек. 2009 г.	1 200	0,14	1 032		8 637,83	135,94
31 дек. 2010 г.	11 200	0,15	9 520		0,00	0,00
Итого 1362,17

1 января 2001 г. банк выдал 10 кредитов в сумме 1000 долл. США каждый; срок - 10 лет; купонный доход по ставке 12% годовых выплачивается раз в год - 31 декабря. Каждый из этих кредитов, отдельно взятый, не является крупным кредитом, и поэтому банк производит расчет обесценения для группы кредитов в сумме 10 000 долл. США.

1. Определить процент потерь денежных потоков за год.
2. Рассчитать ожидаемые денежные потоки.
3. Рассчитать эффективную процентную ставку, используя функцию внутренней ставки доходности (ВСД или IRR).
4. Рассчитать настоящую стоимость на основе ожидаемых денежных потоков, используя функцию чистой приведенной стоимости (ЧПС или NPV).
5. Рассчитать сумму обесценения, которая получается в результате как снижения ожидаемых денежных потоков по кредиту, так и влияния дисконтирования этих потоков.

Бухгалтерские проводки

Д-т - кредиты - 10 000 долл.,

К-т - денежные средства - 10 000 долл.

Д-т - расходы на создание резервов - 166,71 долл.,

К-т - резерв под обесценение кредитов - 166,71 долл.

Д-т - расходы на создание резервов - 171,74 долл.,

К-т - резерв под обесценение кредитов - 171,74 долл.

Пример 3 . Учет кредитов по ставкам ниже рыночных

1 января 2000 г. банк выдал кредит в сумме 10 000 руб.; срок - 5 лет; купонная ставка - 5%, выплачивается ежегодно. Рыночная ставка, по которой заемщик мог бы получить аналогичный кредит от других банков, составляет 10%. Следовательно, 10 000 руб. не может быть справедливой стоимостью кредита. Дисконтируя ожидаемые денежные потоки по рыночной ставке 10%, получаем справедливую стоимость кредита в сумме 8105 руб. Полученная разница - 1895 руб. - отражается в отчете о прибылях и убытках как "убыток от выдачи кредитов по ставкам ниже рыночных".

Ниже приводится таблица амортизации и признания процентного дохода (табл. 2).

Таблица 2

Бухгалтерские проводки

Д-т - кредиты - 8105 руб.,

Д-т - убыток от выдачи кредитов по ставкам ниже рыночных - 1895 руб.,

К-т - денежные средства - 10 000 руб.

Д-т - начисленные проценты к получению - 500 руб.,

Д-т - кредиты - 310,5 руб.,

К-т - процентный доход - 810,5 руб.

Д-т - денежные средства - 500 руб.,

К-т - начисленные проценты к получению - 500 руб.

Репо и обратное репо

Операции по продаже и обратному выкупу ценных бумаг (репо и обратное репо) являются финансовыми инструментами и учитываются в соответствии с МСФО 39. Хотя объектом этих операций являются ценные бумаги, тем не менее они по содержанию являются операциями кредитования, где ценные бумаги используются в качестве обеспечения обязательств по кредитам. Банк - продавец ценных бумаг для операций репо может использовать бумаги категорий "предназначенные для торговли" и "имеющиеся в наличии для продажи". Для правильного отражения в учете репо и обратного репо необходимо детально изучить положения МСФО 39 по признанию и прекращению признания финансовых инструментов.

Пример 4 . Банк А предоставляет деньги банку Б взамен ценных бумаг как обеспечение ссуды. Банк Б отдает ценные бумаги банку А. Банк А имеет право продать ценные бумаги до конца контракта. Срок соглашения репо - три месяца.

Стоимость ценных бумаг увеличивается в течение срока соглашения. Банк А продает ценные бумаги. Банк А покупает обратно ценные бумаги до конца срока соглашения, чтобы вернуть их банку Б. Банк Б погашает кредит с процентами и получает обратно ценные бумаги с более высокой стоимостью. Категория ценных бумаг - "предназначенные для продажи".

Ссуда - 90 000 руб. на срок 90 дней под 10% годовых. Дата соглашения и выдачи кредита - 1 февраля 2005 г.

Учет у банка А

Д-т - репо-соглашение - 90 000 руб.,

Д-т - начисленные проценты к получению - 690 руб.,

К-т - процентный доход - 690 руб.

Продажа ценных бумаг за 95 000 руб.:

Д-т - денежные средства - 95 000 руб.,

К-т - обязательство по репо-соглашениям - 95 000 руб.

Д-т - начисленные проценты к получению - 740 руб.,

К-т - процентный доход - 740 руб.

Д-т - начисленные проценты к получению - 764 руб.,

К-т - процентный доход - 764 руб.

К концу срока контракта банк А покупает обратно ценные бумаги по 96 000 руб.:

Д-т - убыток от продажи ценных бумаг - 1000 руб.,

Д-т - обязательство по репо-соглашениям - 95 000 руб.,

К-т - денежные средства - 96 000 руб.

Банк Б погасил кредит:

К-т - репо-соглашение - 90 000 руб.

1. Банк Б погасил проценты:

Д-т - денежные средства - 2194 руб.,

К-т - начисленные проценты к получению - 2194 руб.

Чистый эффект сделки на банк А. Баланс:

увеличение денежных средств - 1194 руб.

Отчет о доходах и расходах:

процентный доход - 2194 руб.;

убыток от продажи ценных бумаг - 1000 руб.;

чистый финансовый результат - 1194 руб.

Учет у банка Б

Д-т - денежные средства - 90 000 руб.,

К-т - обратное репо-соглашение - 90 000 руб.

Переклассификация ценных бумаг:

Д-т - ценные бумаги, проданные по репо-соглашениям, - 90 000 руб.,

К-т - ценные бумаги - 90 000 руб.

90 000 х 10% = 90 000 х 10% х 28/90 (365 дней в году, 28 дней в месяце).

Д-т - процентный расход - 690 руб.,

К-т - начисленные проценты к выплате - 690 руб.

Д-т - процентный расход - 764 руб.,

К-т - начисленные проценты к выплате - 764 руб.

Д-т - процентный расход - 740 руб.,

К-т - начисленные проценты к выплате - 740 руб.

Погашение кредита:

Д-т - обратное репо-соглашение - 90 000 руб.,

К-т - денежные средства - 90 000 руб.

Погашение процентов:

Д-т - начисленные проценты к выплате - 2194 руб.,

К-т - денежные средства - 2194 руб.

Переклассификация ценных бумаг после получения обратно от банка А:

Д-т - ценные бумаги - 90 000 руб.,

К-т - ценные бумаги, проданные по репо-соглашениям, - 90 000 руб.

Переоценка ценных бумаг по 96 000 руб.:

Д-т - ценные бумаги - 6000 руб.,

К-т - доход от переоценки - 6000 руб.

Чистый эффект сделки на банк Б. Баланс:

уменьшение денежных средств - 2194 руб.,

увеличение стоимости ценных бумаг - 6000 руб.,

чистое изменение - 3806 руб.

Отчет о доходах и расходах:

доход от переоценки - 6000 руб.,

процентный доход - 2194 руб.,

чистый финансовый результат - 3806 руб.

А.Даллакян

Старший консультант,

компания КПМГ, г. Москва

Разговоры о новой редакции Инструкции о порядке создания резервов на возможные потери по ссудам начались в банковской среде еще весной 2001 года. В те незапамятные времена, когда еще не вступила в силу 25-я глава Налогового кодекса о налоге на прибыль, а магическая аббревиатура «МСФО» не снилась в страшных снах банковским бухгалтерам, никто не мог предположить, что процесс принятия новой инструкции так затянется. Даже, наверное, ее разработчики. // М. Посадская. Материал предоставлен автором. Впервые опубликовано в журнале

Отыщи всему начало, и ты многое поймешь.

В октябре 2002-го появился проект. Следующие два года он обсуждался, в том числе на семинарах, проводимых Банком России. Предлагаемый порядок формирования резервов значительно отличался от действующей в то время Инструкции ЦБ РФ от 30 июня 1997 г. № 62а, и объяснялось это приближающимся переходом банковской системы РФ на международные стандарты финансовой отчетности.

Окончательный вариант был принят 26 марта 2004 года под номером 254-П, спустя месяц – зарегистрирован в Минюсте, и вступал в силу с 1 августа 2004 года.

Посмотрим, что же изменилось в процедуре формирования и использования резервов. Кроме того, интересно сравнить принципы резервирования на возможные потери по ссудам по Положению № 254-П и резервирования на возможные потери по Положению № 232-П , тем более что часто возникает необходимость формирования обоих видов резервов по одному контрагенту.

Настоящее есть следствие прошедшего, а потому непрестанно обращай взор свой на зады, чем сбережешь себя от знатных ошибок.

Прежде всего, изменения произошли в составе элементов, по которым создаются резервы на возможные потери по ссудной и приравненной к ней задолженности (будем называть их по старинке – РВПС). Кроме предоставленных кредитов, учтенных векселей, задолженности по выплаченным гарантиям и операций факторинга, перечисленных в Инструкции № 62а, в состав ссудной и приравненной к ней задолженности вошли:

Прочие размещенные средства, включая требования на получение (возврат) ценных бумаг, предоставленных по договору займа;

Требования по приобретенным по сделке правам (уступка требования);

Требования по приобретенным на вторичном рынке закладным;

Требования по сделкам продажи (покупки) финансовых активов с отсрочкой платежа (поставки финансовых активов);

Требования к плательщикам по оплаченным аккредитивам (в части непокрытых экспортных и импортных аккредитивов);

Требования к контрагенту по возврату денежных средств по второй части сделки РЕПО (у покупателя по первой части, при определенных условиях);

Требования лизингодателя к лизингополучателю по операциям финансовой аренды (лизинга).

При этом требования о создании РВПС не распространяются на:

Финансовые активы, отражаемые в бухгалтерском учете по рыночной стоимости – то есть те, по которым осуществляется переоценка;

Финансовые активы, являющиеся элементами расчетной базы для создания резервов на возможные потери в соответствии с Положением № 232-П.

Целью формирования РВПС, хотя она в тексте Положения прямо не обозначена, является отражение в отчетности справедливой стоимости ссудной задолженности. Термин «справедливая стоимость» - одна из первых ласточек МСФО, залетевших в отечественные нормативные акты по бухгалтерскому учету в кредитных организациях. Фактически – это стоимость ссудной задолженности, определенная с учетом кредитного риска по ней.

Кроме «справедливой стоимости», в Положении № 254-П есть и другие сравнительно новые понятия, например:

кредитный риск – неисполнение либо ненадлежащее исполнение заемщиком обязательств по ссудной задолженности перед банком в соответствии с условиями договора либо существование реальной угрозы такого неисполнения (ненадлежащего исполнения);

обесценение ссудной задолженности – потеря ссудной задолженностью стоимости вследствие возникновения кредитного риска;

величина потери стоимости ссудной задолженности – разность между балансовой стоимостью ссудной задолженностью и ее справедливой стоимостью;

балансовая стоимость ссудной задолженности – остаток ссудной задолженности, отраженный по счетам бухгалтерского учета на момент ее оценки;

портфель однородных ссуд – группа ссуд со сходными характеристиками кредитного риска, обособленных в целях формирования РВПС;

расчетный резерв – резерв, отражающий величину потерь банка по ссудной задолженности без учета факта наличия и качества обеспечения;

профессиональное суждение – изложенная в письменном виде оценка кредитного риска по ссуде.

Итак, РВПС – специальные резервы, формирование которых обусловлено кредитными рисками в деятельности банков. Резерв формируется в пределах стоимости основного долга (балансовой стоимости ссуды), то есть резервированию не подлежат проценты за пользование ссудой, комиссионные, неустойки и прочие платежи в пользу банка, вытекающие из договора с заемщиком.

Исходя из всего вышесказанного, можно смело утверждать, что РВПС создаются только по задолженности, отраженной на счетах Главы А «Балансовые счета» Плана счетов бухгалтерского учета. В отличие от РВП – резервов на возможные потери, элементы расчетной базы которых разбросаны почти во всем главам Плана счетов и даже за его пределами , РВПС формируются по фактической задолженности – то есть, по балансовым активам .

Для определения размера РВПС в связи с действием факторов кредитного риска ссуды классифицируются в одну из пяти категорий качества (по Инструкции № 62а их было четыре):

Для определения размера РВП элементы расчетной базы также делятся на 5 групп, называемых группами риска. Несмотря на некоторые различия в определениях, следует признать, что группы риска и категории качества соответствуют друг другу по степени риска относящихся к ним элементов. Это подтверждается и совпадением процентных ставок, применяемых для определения размера резервов (вероятности финансовых потерь):

IV группа риска и IV категория качества – от 51 до 100%;

V группа риска и V категория качества – 100%;

Ссуды, относящиеся ко II – IV категории качества, считаются обесцененными.

Как и раньше, резервы формируются только в валюте Российской Федерации , независимо от валюты ссуды.

Резерв формируется по конкретной ссуде либо по портфелю однородных ссуд . Такой портфель является нововведением по сравнению с Инструкцией № 62, но уже используется при создании РВП по Положению № 232-П. Порядок формирования РВПС по портфелю однородных ссуд установлен отдельно , и мы к нему еще вернемся.

Также отдельной главой Положения № 254-П установлен порядок определения размера формируемого резерва при наличии обеспечения по ссуде . Если ранее наличие и качество обеспечения служило одним из формализованных критериев для определения группы риска по ссуде, то теперь от этого зависит лишь размер резерва, а категория качества определяется без учета обеспечения.

Критериями определения категории качества по ссудной задолженности служат финансовое положение заемщика и качество обслуживания долга .

Оценка справедливой стоимости ссуды осуществляется на постоянной основе, начиная с момента выдачи ссуды. Это правило действовало и прежде, но теперь несколько изменилась периодичность пересмотра размера резерва: основанием для пересчета РВПС сейчас является не только изменение классификационных признаков уровня кредитного риска, но и изменение остатка задолженности по ссуде. Интересно, что для РВП изменение размера элементов расчетной базы не будет являться основанием для корректировки резерва.

Кроме того, оценка кредитного риска и корректировка РВПС производится не реже одного раза в месяц на отчетную дату. Также раз в месяц на отчетную дату регулируется размер резерва по ссуде при изменении основного долга в связи с изменением курса иностранной валюты, в которой номинирована ссуда.

В соответствии с пунктом 2.4. Положения № 254-П банки должны раскрывать информацию о кредитной политике (правилах, процедурах, методиках), которая применяется при классификации ссуд и формировании резерва по соответствующим типам и видам ссуд, включая отраслевые, территориальные и иные аспекты, а также по портфелям однородных ссуд, в составе отчетности , представляемой в соответствии с требованиями нормативных актов Банка России. Надо полагать, здесь идет речь об отчетности, составленной по МСФО, так как в других формах отчетности, предоставляемой Банку России, эта информация пока не требуется.

Никто не обнимет необъятного.

Для реализации требований Положения № 254-П банки должны разработать внутренние документы по вопросам классификации ссуд и формирования резерва. Отделаться от этого требования Положением на трех страницах не удастся, поскольку следует отразить:

1) систему оценки кредитного риска по ссудам, позволяющую классифицировать ссуды по категориям качества, содержащую более детализированные процедуры оценки качества ссуд и формирования резерва по сравнению с Положением № 254-П;

2) порядок оценки ссуд, в том числе критерии оценки ссуд, порядок документального оформления и подтверждения оценки ссуд;

3) процедуры принятия и исполнения решений по формированию резерва;

4) процедуры принятия и исполнения решений по списанию с баланса нереальных для взыскания ссуд, а также по реализации прав, вытекающих из наличия обеспечения по ссуде;

5) описание методов, правил и процедур, используемых при оценке финансового положения заемщика, перечень основных используемых источников информации по данному вопросу, круг сведений, необходимых для оценки финансового положения заемщика, а также полномочия работников банка, участвующих в проведении указанной оценки;

6) порядок составления и дальнейшего ведения досье заемщика;

7) порядок и периодичность определения справедливой стоимости залога;

8) порядок и периодичность определения ликвидности залога, а также порядок определения размера резерва с учетом обеспечения по ссуде;

9) порядок оценки кредитного риска по портфелю однородных ссуд;

10) порядок и периодичность формирования (регулирования) резерва;

11) иные существенные положения.

Чтобы попытаться хотя бы немного упорядочить и сократить этот пугающий список, изучим его повнимательнее.

Система оценки кредитного риска (1), по-видимому, включает в себя и порядок оценки ссуд (2). Порядок документального оформления и подтверждения оценки (2) включает порядок составления и ведения досье заемщика (6). Процедуры принятия и исполнения решений по формированию резерва (3) вполне могут включать все вышеуказанное, а также описание методов, правил и процедур, перечень источников информации и круг сведений (5). Чем отличается справедливая стоимость залога (7) от его ликвидности (8) – не совсем понятно, ибо и там, и там речь идет о возможности реализации залога по определенной цене в разумные сроки.

Таким образом, вырисовывается структура внутреннего Положения о порядке формирования РВПС:

1. Общие положения:

Назначение и область действия Положения;

Используемые нормативные документы;

Термины и определения.

2. Процедура формирования резервов на возможные потери по ссудам:

Состав объектов для формирования РВПС;

Распределение обязанностей между структурными подразделениями и должностными лицами;

Порядок определения факторов классификации (в т.ч. состав источников информации);

Порядок определения категории качества и размера расчетного резерва;

Порядок определения расчетной базы РВПС;

Координация процесса создания и корректировка РВПС, документооборот и отчетность;

Контроль за правильностью оценки ссудной задолженности и определения размера РВПС.

3. Классификационные признаки уровня кредитного риска и определение категории качества ссудной задолженности (методы и правила их определения):

Оценка финансового положения заемщика;

Оценка качества обслуживания долга;

Оценка кредитных рисков и классификация ссуд (кроме ссуд, сгруппированных в портфель однородных требований).

4. Особенности формирования РВПС по отдельным видам ссудной задолженности.

5. Оценка кредитных рисков в целях формирования РВПС по портфелю однородных ссуд.

6. Формирование резерва с учетом обеспечения по ссуде:

Виды залогов, учитываемых при формировании РВПС;

Порядок и периодичность определения справедливой стоимости и ликвидности залога;

Порядок расчета размера резерва с учетом обеспечения.

7. Бухгалтерский учет и налогообложение РВПС.

8. Порядок списания нереальных для взыскания ссуд.

9. Приложения:

Перечень денежных требований и требований, вытекающих из сделок с финансовыми инструментами, признаваемых ссудами (с указанием ответственных подразделений и должностных лиц);

Форма профессионального суждения;

Форма распоряжения на формирование/корректировку резерва и др.

Вот и все! Думаю, в 40 – 50 листов с приложениями можно уложиться…

Всякая вещь есть форма проявления беспредельного разнообразия.

Вернемся к составу объектов для формирования РВПС. Как мы уже выяснили, к ним относятся только балансовые активы. Теперь рассмотрим их подробнее, сопоставляя со счетами бухгалтерского учета и счетами по учету резервов.

Предоставленные кредиты и размещенные депозиты.

Это, собственно, и есть «ссуды», которые и раньше подлежали резервированию по Инструкции № 62а. Их удобно разделить на группы по виду заемщиков, так как обычно разные группы заемщиков обслуживают разные отделы.

Вид ссудной задолженности		№ счета по учету резерва
Кредиты юридическим лицам	44101 – 44909 44201 – 44210 44301 – 44310 44401 – 44410 44501 – 44509 44601 – 44609 44701 – 44709 44801 – 44809 44901 – 44909 45001 – 45009 45101 – 45109 45201 – 45209 45301 – 45309 45601 – 45608 45801 – 45813, 45816	44115 44215 44315 44415 44515 44615 44715 44815 44915 45015 45115 45215 45315 45615 45818
Кредиты индивидуальным предпринимателям
Кредиты физическим лицам
Межбанковские кредиты,депозиты и иные размещенные средства в кредитных организациях и банках-нерезидентах	32401 – 32402 (часть)

Интересно, что для счета 319 «Депозиты и иные размещенные средства в Банке России» счет резерва не предусмотрен, а для кредитов Минфину (счет 441) такой счет есть. Видимо, это не случайно: ведь и по Положению № 232-П счет 30602 «Расчеты с Минфином России по ценным бумагам» подлежит резервированию, а расчеты с Банком России от этого освобождены. Минфину следует поработать над своей репутацией.

Требования на получение (возврат) ценных бумаг, предоставленных по договору займа.

Как мы уже выяснили, понятие ссудной и приравненной к ней задолженности включает только балансовые активы. Значит, здесь речь идет о балансовом (а не срочном, например) требовании.

Порядок бухгалтерского учета операций займа ценных бумаг приведен в Разделе 8.1. Приложения 11 к Правилам № 205-П. Правда, там не предусмотрено отражение требований на получение или возврат ценных бумаг, но можно предположить, что речь идет о срочных сделках (сделках, по которым даты исполнения сторонами обязательств не совпадают). Вероятнее всего, такая задолженность должна отражаться на счете 47408 «Расчеты по конверсионным сделкам и прочим операциям». Ну в крайнем случае - на счете 47423 «Требования по прочим операциям».

Вид ссудной задолженности	№ счета, участвующего в расчете базы РВПС	№ счета по учету резерва
Требования на получение (возврат) долговых ценных бумаг и акций, предоставленных по договору займа	47423 (часть)
Требования на получение (возврат) векселей, предоставленных по договору займа	47423 (часть)

Прочие размещенные средства.

К прочим размещенным относятся не только денежные средства, переданные клиентам (Разделы 3 и 4 Плана счетов), но и счета в драгоценных металлах (Раздел 2).

Вид ссудной задолженности	№ счета, участвующего в расчете базы РВПС	№ счета по учету резерва
Прочие размещенные средства, предоставленные юридическим лицам
Депозиты и прочие размещенные средства в кредитных организациях	32401 – 32402 (часть)
Размещенные средства в драгоценных металлах

Учтенные векселя.

Здесь просто – как было в Инструкции № 62а, так все и осталось.

Учтенные векселя юридических лиц
Учтенные векселя кредитных организаций

Суммы, уплаченные банком бенефициару по банковским гарантиям, но не взысканные с принципала.

Отдельных счетов по таким операциям не предусмотрено. Значит, прочие дебиторы.

Суммы, уплаченные по банковским гарантиям в валюте РФ	47423 (часть)
Суммы, уплаченные по банковским гарантиям в иностранной валюте	47423 (часть)

Денежные требования банка по сделкам финансирования под уступку денежного требования (факторинг).

Порядок бухгалтерского учета операций, связанных с осуществлением сделок по приобретению права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме (в том числе при финансировании под уступку денежного требования) предусмотрен Приложением 12 к Правилам № 205-П. Для учета прав требования, приобретенных по договорам финансирования под уступку требования, предназначен новый счет 47403 (введен Указанием ЦБ РФ от 24.03.2004 г. № 1399-У). Однако и ранее действовавший счет 47402 «Расчеты с клиентами по факторинговым, форфейтинговым операциям» пока имеет место быть, так что на всякий случай его тоже нужно иметь в виду.

Денежные требования банка по сделкам финансирования под уступку денежного требования (факторинг) с юридическими лицами
Денежные требования банка по сделкам финансирования под уступку денежного требования (факторинг) с кредитными организациями

Требования банка по приобретенным по сделке правам (требованиям) (уступка требования).

Здесь, по всей видимости, также используются новые счета – 47801 «Права требования по договорам на предоставление (размещение) денежных средств, исполнение обязательств по которым обеспечивается ипотекой» и 47802 «Права требования по договорам на предоставление (размещение) денежных средств». Так как не исключено приобретение банком прав (требований) не только по договорам на предоставление (размещение) денежных средств, но и по договорам других видов, то и счет 47423 забывать нельзя.

Денежные требования банка по приобретенным по сделке правам (требованиям) (уступка требования) с юридическими лицами	47801 – 47802 (часть) 47423 (часть)
Денежные требования банка по приобретенным по сделке правам (требованиям) (уступка требования) с кредитными организациями	47801 – 47802 (часть) 47423 (часть)

Требования банка по приобретенным на вторичном рынке закладным.

Кроме счета 47801, на котором отражаются приобретенные права требования по договорам на приобретение (размещение) денежных средств, исполнение которых обеспечивается ипотекой как с оформлением, так и без оформления закладной, ничего подходящего не нашлось. Ну и прочих дебиторов оставим. На всякий случай.

Требования банка по приобретенным на вторичном рынке закладным

47801 (часть) 47423 (часть)

Требования банка по сделкам продажи (покупки) финансовых активов с отсрочкой платежа (поставки финансовых активов).

Ну это уж точно срочные сделки – счета 47408. Причем те, по которым наступил срок исполнения обязательств хотя бы одной из сторон.

Требования банка по сделкам продажи (покупки) иностранной валюты с отсрочкой платежа (поставки иностранной валюты)	47408 (часть)
Требования банка по сделкам продажи (покупки) долговых обязательств и акций с отсрочкой платежа (поставки долговых обязательств и акций)	47408 (часть)
Требования банка по сделкам продажи (покупки) векселей с отсрочкой платежа (поставки векселей)	47408 (часть)
Требования банка по сделкам продажи (покупки) драгоценных металлов с отсрочкой платежа (поставки драгоценных металлов)	47408 (часть)

Требования банка к плательщикам по оплаченным аккредитивам.

Это счет 47410 «Требования по аккредитивам по иностранным операциям».

Требования Банка к плательщикам по оплаченным аккредитивам (в части непокрытых экспортных и импортных аккредитивов)

47410

Специальных счетов для учета таких требований в составе балансовых активов не предусмотрено, поэтому используем многострадальный счет 47423. При этом помним, что к требованиям, вытекающим из сделок с финансовыми инструментами, признаваемым ссудами, относятся требования по возврату денежных средств по второй части сделки РЕПО только в том случае, если ценные бумаги, выступающие предметом указанной сделки, не обращаются на организованном рынке, а также если в соответствии с условиями указанной сделки существуют ограничения на отчуждение ценных бумаг или иных финансовых активов их приобретателем.

Требования к контрагенту по возврату денежных средств по второй части сделки по приобретению ценных бумаг или иных финансовых активов с обязательством их обратного отчуждения (сделки РЕПО для покупателя по первой части)

47423 (часть)

Требования банка-лизингодателя к лизингополучателю по операциям финансовой аренды (лизинга).

Для этого вида требований предусмотрен отдельный счет – 47701 «Вложения в операции финансовой аренды (лизинга)».

Требования Банка-лизингодателя к лизингополучателю по операциям финансовой аренды (лизинга)

47701 Точнее было бы сказать – «не установлен». Потому что почти все существенные элементы порядка формирования РВПС по портфелю однородных ссуд предлагается определить банку самостоятельно. Оценить: 0 1

Первоначальная оценка

Кредиты первоначально оцениваются по справедливой стоимости.

Для кредитов, выданных по рыночным процентным ставкам, справедливая стоимость состоит из суммы выданного кредита и фактических затрат по совершению данных сделок за вычетом комиссионных доходов за предоставление кредита.

Справедливая стоимость кредитов, выданных не по рыночным ставкам (ниже или выше), определяется путём дисконтирования ожидаемых денежных потоков по рыночной процентной ставке по аналогичным кредитам.

Разница между суммой предоставленных денежных средств и справедливой стоимостью кредитов признаётся расходом или доходом.

Последующая оценка

После первоначального признания все кредиты оцениваются по их амортизированной стоимости на дату переоценки или составления отчётности.

Амортизированная стоимость кредита - это стоимость кредита, определённая при первоначальном признании, за вычетом выплат основной суммы долга плюс или минус начисленная амортизация разницы между первоначальной стоимостью и стоимостью на момент погашения минус частичное списание суммы основного долга.

Обесценение и безнадёжную задолженность можно оценивать и признавать в индивидуальном порядке применительно к кредитам, которые сами по себе являются значительными. Обесценение и безнадёжная задолженность также могут оцениваться и признаваться в целом для группы схожих кредитов. Следует учитывать, что на момент выдачи кредита или группы кредитов резерв (общий резерв) под обесценение не создаётся, так как одна выдача кредита не может привести к обесценению. Если по схожим кредитам банк понёс убытки в определённом размере, то эти ожидаемые убытки учитываются в ожидаемых денежных потоках.

Кредит считается обесцененным, если его возмещаемая стоимость меньше балансовой стоимости.

К объективным данным, свидетельствующим об обесценении кредитов, относится следующая информация:

· значительные финансовые трудности заёмщика;

· фактическое нарушение условий кредитного договора, например отказ или уклонение от уплаты процентов или основной суммы долга;

· предоставление банком льготных условий по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заёмщика, на что банк не решился бы ни при каких других обстоятельствах;

· высокая вероятность банкротства или финансовой реорганизации заёмщика;

· признание убытка от обесценения данного кредита в финансовой отчётности за предыдущий период;

· ретроспективный анализ сроков погашения дебиторской задолженности, показывающий, что всю номинальную сумму дебиторской задолженности взыскать не удастся.

Возмещаемая стоимость - это настоящая (текущая) стоимость ожидаемых денежных потоков от кредита, дисконтированных по первоначальной эффективной ставке кредита.

В случае если по выданным кредитам банк получил залог, гарантию или другое обеспечение, то при расчёте возмещаемой стоимости денежные потоки от реализации обеспечения должны быть учтены.

Эффективная процентная ставка. Эффективная процентная ставка - это процентная ставка, которая требуется для точного дисконтирования всех будущих денежных потоков по кредитным требованиям в течение срока их действия до их текущей балансовой стоимости.

Если процентная ставка по кредиту является переменной, то в целях дисконтирования применяется текущая эффективная процентная ставка, установленная в соответствии с договором. Вместо проведения таких расчётов справедливой стоимости банк может оценить обесценение финансового актива на основе справедливой стоимости кредита, используя при этом имеющуюся на данный момент рыночную цену, если для этого кредита существует активный рынок.

Разница между возмещаемой и балансовой стоимостью является суммой обесценения и относится на расходы путём создания резерва на возможные потери.

В тех случаях, когда после признания обесценения балансовая стоимость восстанавливается (возмещаемая стоимость больше балансовой стоимости), производится снижение резервов под обесценение за счёт доходов отчётного периода.

По безнадёжным кредитам создаётся резерв в размере 100% от суммы кредита.

Кредиты списываются, когда от них не ожидается получения экономических выгод.